机构已经开始布局,哪些才是他们的最爱?

机构已经开始布局,哪些才是他们的最爱?

  李国军 白金投顾

  执业证书编号:S1440610120284

  《短牛禅机(股票池)》产品制作人

  14年证券从业经验。擅长技术面分析,尤其是缠论系统分析。操作风格方面,注重趋势确定下的缠论三买回抽机会,稳健配置与热点捕捉策略相结合。

  十月中旬以来,沪深两市缩量回落,个股跌多涨少,个股操作难度明显加大。成交量持续低迷、“白马股”闪崩、海外市场受疫情影响而回落。从近5年的统计数据中我们发现:大多数机构投资者非常重视四季度的布局,以把握来年的“春季行情”。

  一、欧美疫情反弹,海外资本市场重挫

  8月以来,欧洲疫情反弹趋势明显最新数据显示,欧洲的德、法、英、西、意5国单日新增人数接近12万人,是此前疫情高点的4倍左右。包括欧盟27国和英国在内的国家7天内平均每天新冠新增病例超7.8万例,平均每百万居民中有152例新增病例。欧盟平均单日新增病例数据已经超过了美国。

  为防止疫情传播,多国推出紧急应对政策:

  德国:总理默克尔正在推动收紧防疫措施,从11月4日开始关闭酒吧和餐厅一个月。

  法国:总统马克龙宣布法国全境自周五起二次封城,预计至少持续至11月底。封城期间学校和工厂将保持开放,但饭店、酒吧等非必要营业场所将关闭。

  比利时:政 府将在周五召开会议,并可能宣布封锁全国。

  西班牙:已经宣布进入紧急状态,为期六个月。

  与此同时,欧美资本市场也开启了新一轮的下跌,其中:德国指数从10月中旬以来已经累计下跌11%、法国指数累计下跌7%、英国累计下跌5.8%,这些主要股指的近期走势已经和3月初相似。

  道琼斯指数自10月12日以来,从28957.90点一路回落,开启快速下跌走势,从技术面的角度上看,与今年2月下旬的破位相似。

机构已经开始布局,哪些才是他们的最爱?

  欧美新的一轮下跌是否开始?

  据金融界财经评论的分析,欧美主要股指的大型头肩顶结构初步确立,其主跌浪或许已经在路上,疫情第二轮再度反弹是本轮下跌的导火索,而美联储之前已经将政策用尽,全球经济长周期大衰若真的来临,A股能否再次独善其身呢?上半年机构抱团核心白马的走势能否再现?明星基金经理最看好的板块和公司又有哪些?

  二、明星基金经理三季度持仓曝光

  随着基金三季报的陆续披露,大家重点关注的明星基金经理如:傅鹏博、张坤、谢治宇、归凯、朱少醒等大咖的资产配置再度成为市场焦点。我们对他们的持仓进行的统计与跟踪,总体来讲,持仓特征如下:

  1、从仓位情况来看,多数明星基金经理依然保持高仓位运行,股票仓位在九成以上。

  2、知名基金经理的偏爱的行业依然是白酒、医药、消费和科技,只是在具体操作方面出现了分歧,在前期涨幅较大的具体标的方面,有人依然在坚守,而有的基金产品已经逐步在撤退。

  3、长期依然对我国经济发展以及资本市场较为乐观。

  “看长远些,我们仍然非常乐观。我国仍然是世界上最具活力、最有潜力的大型经济体。我国有足够的投资空间和投资能力,在很多年内都可以实现投资和消费相互牵引、正向循环。创新正在各个领域发生,即使在传统行业,科技赋能也正在带来效率的持续提升。看好中国,权益投资大有可为。”刘彦春称。

  我们对傅鹏博、谢治宇、归凯、王培、张坤、邬传雁、刘彦春、冯明远、刘格菘、朱少醒管理的明星基金三季报持仓进行了统计,从持仓重叠度及仓位比例进行追踪,总结出最受偏爱的行业包括:白酒、食品、医疗保健、电器设备、互联网、家电等。关注度最高的上市公司如下:

机构已经开始布局,哪些才是他们的最爱?

  (以上个股仅为数据列示,不做个股推荐)

  若我们将这些公司进行等权配置,建立投资组合,以统计起历史表现情况,具体如下:

机构已经开始布局,哪些才是他们的最爱?

  其表现远胜于市场指数同期涨幅,同时具备明显的稳中求进的特征。

  综上所述:近期欧美再次受疫情反弹影响出现急跌,而A股依然相对平稳,我们统计历年来A股市场的表现,认为布局四季度,以收获来年的“春季行情”极为重要,通过研究明星基金经理的持仓配置,我们认为:白酒、医药、电气设备、互联网等板块依然是机构重点关注并配置的首选,公募基金的投资理念,值得我们个人投资者深度挖掘与学习。

  【文章中所提创业板标的仅作为产业/板块举例列示,不构成具体投资标的推介。创业板交易规则已发生变化,请谨慎注意交易风险】

  【重要提示:本文内容仅为投资顾问个人观点,不代表公司立场,仅供参考。文中个股均基于公开资料梳理,不作为推荐,不构成具体投资建议。股票历史走势也不能代表未来趋势。投资者据此操作,风险自担。股市有风险,投资需谨慎。】

版权声明:本文源自 网络, 于,由 楠木轩 整理发布,共 1853 字。

转载请注明: 机构已经开始布局,哪些才是他们的最爱? - 楠木轩